Farm coin là một hình thức tạo thu nhập từ tiền điện tử khá hiệu quả, đặc biệt thường gặp trong lĩnh vực DeFi. Tuy nhiên vẫn có nhiều người chưa nắm được Farm coin là gì và bản chất hoạt động của nó. Vì vậy trong bài viết này, chúng ta hãy cùng USNepalOnline.Com tìm hiểu những kiến thức liên quan đến Farm coin nhé.
Farm coin là gì?
Farm coin (hay còn gọi là farming, yield farming), tạm dịch là canh tác lợi nhuận. Đây là hoạt động đặt cược hoặc cho vay tài sản mã hóa để kiếm lợi nhuận trên các nền tảng DeFi.
Khi Compound – giao thức cho vay DeFi đầu tiên được ra mắt vào năm 2020, khái niệm Yield Farming xuất hiện. Cho đến nay, đã có nhiều nền tảng DeFi xuất hiện và đều hỗ trợ Yield Farming. Farm coin hiện là động lực tăng trưởng lớn nhất của lĩnh vực DeFi vẫn còn non trẻ, giúp nó tăng vọt vốn hóa thị trường từ 500 triệu đô la lên 10 tỷ đô la vào năm 2020.
Một số thuật ngữ trong farm coin
Trong quá trình tìm hiểu và thực hiện Farm coin thì bạn sẽ rất dễ gặp các thuật ngữ sau đây:
- DeFi:
Thị trường tài chính phi tập trung.
- Liquidity:
Thanh khoản.
- Liquidity Provider (LP):
Người cung cấp thanh khoản.
- Liquidity Pool:
Bể thanh khoản.
- Annual Percentage Yield:
Annual Percentage Yield (APY) là tỷ suất lợi nhuận hàng năm được tính theo phương thức cộng dồn. Hiểu một cách đơn giản thì đây là lãi suất thực tế mà bạn nhận từ khoản đầu tư, bao gồm cả lãi kép. Khác với lãi đơn, lãi kép cho phép lợi nhuận sau thời hạn đầu tư được cộng trực tiếp vào số dư để tiếp tục tính lãi, từ đó giúp gia tăng lợi nhuận từ vốn đầu tư ban đầu.
- Total Value Lock:
Total Value Lock (TVL) là tổng giá trị tài sản bị khóa ở trên một giao thức DeFi. Nó đại diện cho số tài sản hiện hữu mà người tham gia Farm trong Pool và đang bị giữ lại.
Bên cạnh đó, TVL còn là giá trị thể hiện độ lớn của Pool cũng như mức độ cạnh tranh trên thị trường. Khi TVL càng cao thì thị trường càng lớn mạnh và thu hút nhiều người dùng.
Cách thức hoạt động của farm coin
Cách farm coin thông cơ bản nhất là gửi tiền vào một giao thức DeFi cụ thể như một giao thức Lending & Borrowing hoặc các sàn DEX…
Bạn có thể theo dõi cách thức hoạt động của farming tại một sàn DEX cơ bản, như sau:
- Sàn phi tập trung (DEX) sẽ không xuất hiện sổ lệnh (order book). Để có được thanh khoản, sàn DEX sẽ cần phải có người cung cấp thanh khoản. Và để thu hút được người cung cấp thanh khoản, họ cần đưa ra các phần thưởng hấp dẫn. Quá trình tham gia cung cấp thanh khoản để kiếm phần thưởng chính là Yield Farming.
- Để dễ hình dung hơn bạn có thể liên tưởng đến việc bạn đang có một khoản tiền, bạn có thể cân nhắc gửi vào ngân hàng để kiếm lãi suất từ 6-8%. Tuy nhiên, nếu am hiểu DeFi, bạn có thể bỏ tiền vào một Liquidity Pool để nhận lãi suất. Quá trình người dùng đóng góp tài sản vào các Pool và nhận được lãi suất chính là Yield Farming.
Nói tóm lại, các giao thức yield farming khuyến khích các nhà cung cấp thanh khoản đóng góp hoặc khóa tài sản tiền điện tử của họ trong Liquidity Pool dựa trên hợp đồng thông minh. Đổi lại họ sẽ nhận được lợi nhuận. Những lợi nhuận này đến từ tỷ lệ phần trăm phí giao dịch, tiền lãi từ người cho vay hoặc nhận thêm phần thưởng là token quản trị của nền tảng. Lợi nhuận được thể hiện dưới dạng tỷ lệ phần trăm hàng năm (APY).
Lưu ý, bạn sẽ cần cung cấp một cặp tiền theo nhóm thanh khoản có sẵn, với cùng một số tiền bằng nhau. Một số nền tảng cho phép tối đa 8 cặp tài sản trong nhóm thanh khoản với phân bổ tùy chỉnh trên từng tài sản.
Lợi ích và rủi ro của farming
Việc tham gia farming vừa mang lại nhiều lợi ích cho cả người dùng và cả dự án. Tuy nhiên, hình thức này cũng tồn tại một số rủi ro nhất định.
1. Lợi ích
- Với dự án: Tạo thanh khoản cho các sàn DEX, giúp dự án tăng trưởng gián tiếp.
- Với người dùng: Tạo ra lợi nhuận khổng lồ, có cơ hội nhận thêm token quản trị của nền tảng. Đặc biệt khi tham gia farming, hầu hết các nhóm thanh khoản của Yield Farming đều không có thời gian khóa tối thiểu. Như vậy, bạn sẽ không phải lo lắng như gửi tiền tại ngân hàng, với farm coin, bạn có thể thêm hoặc rút tiền bất cứ lúc nào.
2. Rủi ro
- Rủi ro mất tài sản: Số tiền kỹ thuật số của bạn cho vay được phần mềm trên dApp nắm giữ. Không may bị tin tặc hack smart contract hoặc do chính nhà phát triển đóng web/app thì bạn sẽ bị mất tài sản.
- Bong bóng tài sản: Nhiều dự án DeFi triển khai với những token non trẻ, chưa được chứng minh giá trị thực, dễ trở thành mục tiêu nhắm đến của cá mập khiến token mất giá trị, dẫn đến sự sụp đổ của toàn bộ hệ sinh thái DeFi.
- Impermanent Loss: Đây là lượng tài sản thất thoát khi bạn thực hiện farming thay vì hold. Các nghiên cứu chỉ ra rằng, khi tham gia farm coin dù trong tương lai giá coin có tăng hay giảm thì người tham gia đều phải đối mặt với impermanent loss.
Ví dụ giúp bạn dễ hiểu về Impermanent loss: Bạn cung cấp thanh khoản cho Pancakeswap với tài sản farming: 20BNB – 10,000 USDT (Giả sử 1BNB = $500). Như vậy, tổng giá trị farming là $20,000
Trường hợp BNB tăng lên $550:
- Khi farming, Tài sản trong pool: 19,07BNB – 10,488 USDT. Tổng giá trị farming: $20,976 (lãi $976) + phần thưởng nhận được.
- Khi hold không farm: Tổng giá trị tài sản là $21,000
> Impermanents Loss: $21,000 – $20,976 = $23.
Một số giao thức farm coin hiệu quả
Dưới đây là những giao thức Farm coin được các chuyên gia và nhà đầu tư đánh giá cao nhất.
- MarketDAO: Người dùng sử dụng MakerDAO để mint ra đồng DAI. Sau đó, dùng đồng DAI đi yield farming tại các giao thức khác như Compound…
- Curve Finance: Sàn DEX dựa trên cơ chế AMM trên hệ sinh thái Ethereum, cho phép trao đổi stablecoin với chi phí và trượt giá thấp. Người dùng tham gia farm coin bằng cách cung cấp cặp tài sản stablecoin để thu được phí, lãi suất và CRV token.
- Uniswap: Giao thức này là một sàn DEX và AMM cho phép trao đổi cặp tiền điện tử nhanh chóng. Với Uniswap, người dùng cung cấp thanh khoản và pool theo một cặp tài sản với tỷ lệ 1:1 để thu được phần trăm phí giao dịch và token UNI.
- Compound: Đây là thị trường cho vay phi tập trung giúp bạn kiếm được lợi nhuận là lãi suất kép từ việc Farm coin.
- PancakeSwap: Giao thức cho phép hoán đổi token bổ sung BEP20. Nhà đầu tư có thể Farm coin qua các hình thức chủ yếu là xổ số, đấu đội, đánh bạc và sưu tầm NFT.
- Aave: Nền tảng cho vay tiền, cho vay nhanh với lãi suất thấp. Giá trị TVL của nó luôn xếp TOP đầu. Các khoản vay khác nhau của stablecoin (như USDT, USDC, DAI) dao động từ 3-7% APR.
Lưu ý khi đi farm coin
Dưới đây là những lưu ý giúp chúng ta gia tăng lợi nhuận và hạn chế rủi ro khi farm coin:
- Chỉ nên Yield farming khi hai đồng coin có biến động cùng chiều. Bởi khi cả cặp token cùng tăng hay cùng giảm giá thì giá trị reward nhận được vẫn khá ổn định. Ngược lại, hai tài sản biến động ngược chiều thì reward nhận được chịu rủi ro trượt giá cao.
- Chỉ farming stablecoin nếu sợ rủi ro, tuy nhiên đổi lại phần thưởng nhận được sẽ thường thấp hơn.
- Không nên rút thanh khoản nếu giá coin chưa hồi phục để không phải chịu các khoản lỗ mà vẫn nhận được reward.
- Không thực hiện farming nếu thị trường biến động mạnh. Bởi khi đó, sẽ có sự chênh lệch lớn về giá và các đồng coin đi farming cũng sẽ chịu ảnh hưởng.
- Chỉ farm coin tại các nền tảng uy tín, Nền tảng đó cần có đủ độ tin cậy từ đội ngũ dự án , công nghệ triển khai hay lộ trình phát triển. Nếu bạn vội vàng farm coin ở những nền tảng được giới thiệu là có APY cao nhưng không tìm hiểu kỹ lưỡng về nền tảng, thì khả năng cao là tiền của bạn sẽ không cánh mà bay.
- Cuối cùng và rất quan trọng, không ngừng trau dồi kiến thức liên quan DeFi và Farm coin. Rất nhiều người chân ướt chân ráo tham gia farm coin mà không hiểu rõ về DeFi có thể mất trắng tài sản nếu không may quên mật khẩu ví tiền điện tử hay vô tình click vào một link nào đó.
Kết luận
Qua việc giải thích Farm coin là gì, hy vọng đã giúp bạn đọc nắm được những kiến thức hữu ích về hình thức đầu tư tiền điện tử này. Có thể thấy Farm coin đem đến thu nhập một cách thụ động mà không yêu cầu phải có thiết bị khai thác như đào coin. Tuy nhiên để farm coin hiệu quả, nhà đầu tư cần nghiên cứu kỹ lưỡng nền tảng farm, lựa chọn dự án và token uy tín để hạn chế rủi ro.
>>>> Có thể bạn quan tâm: